且说刘民处置罢袁术之事，正欲再赴江东。忽见吕雯跃出，急道：“主公，吾右目跳动愈甚，恐非吉兆！”又转向庞月嚷道：“文欣，汝之卜卦可还灵验否？”庞月闻言，面色青白交加，甚是难堪。
刘民掐指细算，正值建安三年，袁术既亡，吕布之祸恐将继起。乃蹙眉道：“此番江东之行，恐难成矣。温侯之事若处置不当，必生大乱。”庞月趋前谏曰：“主公明鉴，吕布豺狼之性，反复无常，恐难收服。”吕雯急得跺脚：“主公速往察之！”
却说吕布引军归下邳未久，曹操已与刘备合谋，大举来攻。曹孟德亲率许褚、夏侯惇等猛将，并三万精兵进逼彭城。陈宫面色阴沉，徐徐道：“当以逸待劳，主动出击，必能克敌制胜。”吕布却捻须沉吟：“不如以静制动，待其来犯，驱之入泗水可也。”
未几，曹仁已破彭城，生擒吕布所置国相侯谐，乘胜直逼下邳。吕布亲率铁骑迎战，竟为曹操所败，麾下骁将成廉亦被生擒。正是：猛虎虽勇难敌群狼，英雄末路叹凄凉。
却说曹操率大军追至下邳城下，将城池团团围住。乃作书与吕布，备陈祸福，晓以利害。
时陈登率郡中劲卒为刘备军前锋，亦抵下邳城外。登之三弟皆在城中，吕布遂执之为质，欲要挟陈登议和。然陈登凛然不屈，誓不与贼妥协。
下邳被围既久，吕布帐下长史张弘惧祸及己身，乃乘夜暗纵陈氏三子归营。曹操、刘备之师愈聚愈众，城中形势日蹙。
吕布见势危殆，惶惧无措，乃登白门楼，对麾下将士道：“诸君勿复相逼，吾当自诣明公帐前请罪。”陈宫闻言，面如槁木，顿足曰：“逆贼曹操，何明公之有！将军今日若降，譬犹以卵击石，安得完卵乎？”布闻言大悟，遂亲率千余精骑突出城门，欲寻隙破敌。
然曹操、刘备皆深沟高垒，不与交锋。布每现身，曹刘联军辄以重兵压之，群起而攻。吕布兵寡，数番冲突，折损甚众，只得退回城中，坚守不出。
时张杨聚众万余来援，为夏侯惇所破，转屯彭城东市，欲牵制曹军。吕布乃谋使陈宫、高顺守城，自与张辽、侯成等将突出，欲断曹军粮道。
且说吕布之妻严如意进言道：“将军亲往截曹公粮道，此计虽善，然陈宫、高顺二人